【产通社,9月25日】PC发展已接近30年,虽然相关产值目前仍占电子产业最大的营收比重,然相较其他LCD、LED、手机与太阳能等领域,PC早已是成熟产业。
30年潮起潮落
在这近30年的演进中,产业变化相当剧烈,如早年的要角如IBM将PC部门售予联想(Lenovo);Compaq并入HP成为全球最大的品牌;宏碁(acer)于07年从lenovo手中抢下竞争力早已边缘化的gateway重新进军美国市场,市占率也窜升至全球第二。
千禧年前后红极一时的Dell仍执着于独特的直销模式,未能掌握近年来新兴市场的商机,目前退居至全球2~3名,在创办人Michael回归后,强化网络比重,目前已渐渐有起色。
以Macintosh计算机闻名于世的Apple,在Steve Jobs回任执行长之后,ipod与iphone等消费电子产品表现抢眼,其DT与NB方面亦以大胆前卫的设计而风靡全球,虽然出货市占率排名并未挤入全球前五名,但其品牌形象深植人心,新产品上市皆能营造出流行风潮。
台湾另一大厂华硕(asus),创办之初以主板MB为主,质量能力有目共睹,加之与Intel的友好关系,亦促成华硕成为全球最大的MB厂商(ODM与OBM)。有鉴于DT发展停滞,华硕朝NB转型,除了NB出货快速成长之外,华硕亦创造低价计算机(low cost PC, 简称LCPC)的风潮,eee PC自4q07上市以来,目前已成为PC市场最大的话题,迄2Q08为止,NB已占华硕45%品牌营收,eee PC占18%,MB与绘图卡仅剩21%。前述产业典范的转移,并非一朝一夕可以改变,以下将探讨近年来PC产业之趋势。
PC行业趋势
(1)NB与DT之价差持续收敛
DT经过04~06年的杀战,市场秩序好转,价格渐趋合理,相关厂商虽未能再赚取高额利润,但获利能力已好转。
NB产业由于体积较小,加上散热问题,制作技术高于DT。然而在零组件采购与制造设备都已产生规模经济和高度竞争之下,代工报价持续下滑,终端售价也同步向下。根据gartner的数据显示,07年NB与DT的价差已缩小至us$300,对所得较低的个人或国家吸引力大增,促成新兴市场需求急速上升。
(2)NB比重持续上升
PC功能强大,已成为工作或生活的必需品,在已开发国家几乎是家庭必备的“家电”,美国有一半以上的家庭拥有两台以上的PC。由于NB与DT价差拉近,且效能与DT拉近,不少家庭或个人采购NB当作第二台计算机(sub-NB,而新兴国家直接跳过DT,直接采购NB当作第一台计算机的风气也颇盛,因此“新兴市场 + NB”成为近年来PC产业动能之所在。
欧美市场成长动能不强,若就产品细分,仍以NB成长性较佳。而就整体PC市场观察,NB的渗透率逐年上升,07年约占四成,预估2010年NB之渗透率将超过50%。
(3)新兴市场比重上升
ASP下滑与新兴国家经济成长,促成PC产业版图大转移。1998年时,美国市场占PC出货量约45%,05年已下滑至31%,近年来新兴市场崛起,07年美国市场已降至27%,预期09年将下滑至24%,亚太等新兴市场比重则是持续上升,因此以新兴市场为主的厂商爆发力较佳。
(4)次贷风暴导致北美PC市场积弱难返
次级房贷发生之后,导致企业大量裁员,失业率由07年3月之低点4.4%上升至年底之5%,到08年7月底为止,失业率已飙升至5.7%,已逼近四年来新高。
在失业率居高不下的劣势之下,商用机型首先遭受波及,以北美商用市场为主的dell将首当其冲。其他品牌大厂如hp、宏碁与华硕等,新兴市场比重较高,受影响程度较不明显,但如同dell所言,不景气已由北美市场漫延至欧洲等市场,整体PC市场压力有增无减。
由于北美地区总体经济情势恶化最为明显,因此以当地DT市场为主的Dell应是营运压力较大的品牌。
(5)LCPC的影响
自从eee PC上市以上,市场认为低价计算机可能侵蚀一般NB的出货量,PC两大巨擘microsoft与intel亦担忧低价计算机大量出货,伤害其获利,因此两大厂对搭载其产品的低价计算机进行规格限制。就目前而言,低价计算机对一般NB的出货量仍无明显的拖累,预期未来亦不致于有太大的影响。
资料显示,13吋与12吋以下的NB(非低价计算机比重仅稍高于10%,主流尺寸仍是14~15吋的产品,两者合占约八成的市占率,在市场早已提供小尺吋产品之下,新导入的低价计算机并未提供更好的规模,至多在价格上较具竞争力,因而推论小尺吋NB可能部份遭取代,但14~15吋的NB不致有太大影响。
至于产品ASP方面,由于低价计算机可能挤压小尺寸NB的市占率,预期ASP下滑幅度将大于往年。